Меню
Главная
Авторизация/Регистрация
 
Главная arrow Экономика arrow Налогообложение имущества и доходов физических лиц

Налогообложение доходов по операциям купли-продажи ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг

К ценным бумагам, обращающимся на организованном рынке, Налоговый кодекс РФ относит ценные бумаги, допущенные к обращению у организаторов торговли, имеющих лицензию федерального органа, осуществляющего регулирование рынка ценных бумаг (п. 3 ст. 214.1). Данный критерий несколько шире, чем тот, который определяется на организованном рынке ценных бумаг в целях обложения налогом на прибыль.

Доходы по ценным бумагам, обращающимся на ОРЦБ, должны учитываться отдельно от доходов по не обращающимся на организованном рынке ценным бумагам, так как при исчислении налоговой базы по доходам от операций с такими ценными бумагами следует учитывать следующие особенности.

  • 1. При исчислении налоговой базы в случае получения убытка необходимо учитывать предельную границу колебаний рыночной цены ценной бумаги (п. 3 ст. 2141 НК РФ). Границу колебаний рыночной цены устанавливает Федеральная служба по финансовым рынкам. Установлена граница колебания рыночной цены 20%, действующая с 2005 г.[1] Для определения размеров убытка необходимо учитывать рыночную котировку ценной бумаги. Под рыночной котировкой ценной бумаги (пая паевого инвестиционного фонда), обращающейся на организованном рынке ценных бумаг, понимается средневзвешенная цена ценной бумаги по сделкам, совершенным в течение торгового дня. Средневзвешенная цена ценных бумаг — это половина суммы максимальной и минимальной цен сделок, совершаемых в течение торгового дня (средневзвешенная арифметическая).
  • 2. К фактически произведенным и документально подтвержденным расходам наряду с перечисленными выше относятся суммы процентов, уплаченные за пользование денежными средствами, привлеченными для совершения сделки купли-продажи ценных бумаг, в пределах сумм, рассчитанных исходя из действующей ставки рефинансирования ЦБ Российской Федерации.

Операции с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ и принадлежащими физическому лицу, осуществляет, в соответствии с договором, брокер.

Пример. Расходы на приобретение ценной бумаги составили 150 руб. Цена реализации — 90 руб. Средневзвешенная цена, рассчитанная организатором торгов на дату реализации, —120 руб.

Предельная граница колебаний рыночной цены:

96 руб. = (120 руб. - 120 руб. х 20%).

Фактический убыток от операции купли-продажи:

— 60 руб. = (90 руб. — 150 руб.).

В целях налогообложения весь убыток нельзя принять, так как фактическая цена реализации ниже предельной границы колебания цен. Таким образом, для определения налоговой базы принимается убыток только в размере 54 руб. (96 руб. - 150 руб.).

Пример. В результате операции с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ, приобретена ценная бумага «А» стоимостью 100 руб.

Расходы по приобретению — 20 руб.

В течение торгового дня данная ценная бумага была реализована за 60 руб.

Расходы по реализации 10 руб.

Граница колебания рыночной цены ценной бумаги 20%.

Рыночная средневзвешенная цена ценной бумаги «А» рассчитывается организатором торговли для каждого торгового дня по правилам исчисления средневзвешенной величины между ценами приобретения и реализации. Так как в нашем примере ценная бумага всего одна, то расчет будет выглядеть следующим образом:

80 руб. = [(100 х 1) +(60 х 1)] / 2.

Финансовый результат (в нашем примере убыток) торгового дня по операции купли- продажи ценной бумаги «А» рассчитывается следующим образом:

-70 руб. = [60-(100+ 20+ 10)].

Нижняя граница колебания рыночной цены (ниже фактической цены реализации):

64,4 руб. = [80 - (80 х 20%)].

Финансовый результат (убыток) с учетом предельной границы колебания рыночной цены:

- 65,6 руб. = [64,4 - (100 + 20 +10)].

Операции купли-продажи ценных бумаг могут быть доходными, но могут принести и убытки, которые уменьшают полученные доходы (по операциям с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ).

Убыток по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, полученный по результатам указанных операций, совершенных в налоговом периоде, может уменьшать только налоговую базу по операциям купли-продажи ценных бумаг данной категории. Запрещено переносить убытки, полученные по операциям с одной категорией ценных бумаг на другие. Может сложиться ситуация, когда суммы убытков по одной категории ценных бумаг перекроют суммы доходов по другим. Однако по тем ценным бумагам, по которым получен доход, налог придется уплатить.

Пример. Физическое лицо - гражданин РФ по итогам календарного года получил доходы от реализации государственных ценных бумаг в размере 75 000 руб. Расходы по данной операции составили 50 000 руб. Кроме того, лицо получило доходы от реализации других ценных бумаг, обращающихся на ОРЦБ, которые составили 100 000 руб. с расходами в размере 85 000 руб. Оба вида ценных бумаг относятся к одной категории - ценные бумаги, обращающиеся на ОРЦБ. Поэтому налоговая база должны быть рассчитана по всей категории ценных бумаг:

40 000 руб. = [(75 000 - 50 000) + (100 000 - 85 000)].

Сумма налога составит:

5 200 руб. = (40 000 х 13%).

Пример. Гражданин по итогам 2004 г. имел доходы по реализации государственных ценных бумаг в размере 95 000 руб. (расходы составили 65 000 руб.) и доходы по реализации других ценных бумаг, обращающихся на ОРЦБ, — 45 000 руб. (расходы составили 60 000 руб.).

Налоговая база по всей категории (обращающиеся ценные бумаги) будет рассчитана с учетом полученного убытка и составит

95 000 руб. — 65 000 руб. + 45 000 руб. — 60 000 руб. = 15 000 руб.

Пример. В 2008 г. совершены две сделки купли-продажи ценных бумаг.

1 июня приобретен пакет ценных бумаг А, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, за 200 000 руб., а 19 июня этот пакет реализован за 230 000 руб. Расходы по оплате услуг по их приобретению, реализации и хранению составили 2500 руб.

Полученный доход по сделке купли-продажи пакета ценных бумаг А составил 27 500 руб. (230 000 руб. - 200 000 руб. - 2500 руб.).

5 июня приобретен пакет ценных бумаг Б, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, за 220 000 руб.; расходы по оплате услуг по их приобретению составили 1000 руб. 29 июня этот пакет реализован за 210 000 руб., расходы по оплате услуг по их реализации и хранению составили 2000 руб. По этой сделке купли-продажи ценных бумаг получен убыток в сумме 13 000 руб. (210 000 руб. - 220 000 руб. - 1000 руб. - - 2000 руб.).

Налоговая база определяется по совокупности двух сделок с ценными бумагами в размере 14 500 руб. (27 500 руб. - 13 000 руб.).

При отнесении ценных бумаг к обращающимся на ОРЦБ следует ориентироваться на тот рынок, где фактически совершается сделка с ценными бумагами.

Пример. Гражданин приобретает на Нью-Йоркской бирже акции американской корпорации «Industries С°» (в России они не допущены к обращению ни одним из организаторов торговли). В данном случае акции следует признать обращающимися на организованном рынке, так как они допущены к обращению в США — стране совершения сделки. Если же эти акции приобретаются в России вне биржи, их следует отнести к необра- щающимся на ОРЦБ.

Категория ценной бумаги может измениться за время владения ею, т.е. с момента покупки до дня реализации. Поскольку расходы, связанные с приобретением данной бумаги, учитываются у продавца только при ее реализации, отнесение ценной бумаги к определенной категории осуществляется на дату ее реализации. Однако Налоговый кодекс Российской Федерации предусматривает иную возможность, которая будет проиллюстрирована на примере.

Пример. На момент приобретения облигация банка «Дельта» была допущена к обращению на организованном рынке, при ее реализации через 2 года она уже не отвечала требованиям, установленным для обращающихся ценных бумаг. Прибыль от реализации данной облигации составила 10 тыс. руб. В этом же году гражданин по операциям купли- продажи обращающихся ценных бумаг получил убыток в размере 3 тыс. руб. Несмотря на то что на момент реализации облигация банка «Дельта» уже не является обращающейся на ОРЦБ ценной бумагой, Налоговый кодекс РФ предусматривает возможность уменьшить прибыль от ее реализации на убытки по операциям купли-продажи обращающихся ценных бумаг, так как облигация банка «Дельта» при приобретении отвечала критериям, предъявляемым к обращающимся ценным бумагам, на момент ее приобретения. Таким образом, гражданин уплатит НДФЛ не с 10 тыс. руб., а с 7 тыс. руб. (с учетом убытка).

Если налогоплательщиком были приобретены в собственность ценные бумаги по цене ниже рыночной (в том числе получены на безвозмездной основе или с частичной оплатой), в качестве документально подтвержденных расходов на приобретение (получение) этих ценных бумаг учитывается доход, полученный в результате приобретения таких ценных бумаг. Но при условии, что налогоплательщик уплатил с этого дохода налог.

Пример. Ценные бумаги приобретены по цене 1000 руб. Расходы на их приобретение составили 200 руб. Затем они проданы за 600 руб. Затраты на реализацию ценных бумаг равны 100 руб. Рыночная средневзвешенная цена данных ценных бумаг составляет 800 руб.

Определим финансовый результат от реализации ценных бумаг. Он рассчитывается как цена реализации ценных бумаг (без учета расходов по оплате услуг по реализации ценных бумаг) за минусом цены приобретения ценных бумаг и расходов по приобретению и реализации ценных бумаг:

600 руб. — 1000 руб. — 200 руб. — 100 руб. = —700 руб.

Таким образом, от реализации ценных бумаг получен убыток в сумме 700 руб.

Рассчитаем сумму убытка от реализации ценных бумаг, которая не уменьшает налоговой базы, т.е. с учетом предельной границы колебаний рыночной цены ценных бумаг (п.Зст. 214.1 НК РФ).

Нижняя граница колебаний рыночной цены определяется следующим образом: 800 руб. - (800 руб. х 20%) = 640 руб.

В этом случае убыток от реализации ценных бумаг в пределах нижней границы колебаний рыночной цены составит

640 руб. -1000 руб. - 200 руб. -100 руб. = -660 руб.

Рассчитаем убыток от реализации ценных бумаг за пределами нижней границы колебаний рыночной цены, который не принимается в уменьшение налоговой базы:

-700 руб. - (-660 руб.) = -40 руб.

Помимо перечисленных расходов доход по сделке купли-продажи ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг, уменьшается на сумму процентов, уплаченных за пользование денежными средствами, привлеченными для совершения сделки купли-продажи ценных бумаг, в пределах сумм, рассчитанных исходя из действующей ставки рефинансирования Банка России.

Пример. Физическим лицом — налоговым резидентом были реализованы ценные бумаги, обращающиеся на ОРЦБ, на сумму 340 000 руб.

Расходы на приобретение ценных бумаг составили 250 000 тыс. руб. (имеются подтверждающие документы).

Расходы, связанные с хранением и реализацией ценных бумаг, составили 8 000 руб. (документы потеряны).

Для приобретения ценных бумаг был взят кредит на сумму 200 000 руб. под 18% годовых. Ставка рефинансирования ЦБ Российской Федерации составляла 12%. Кредит был полностью выплачен в течение года.

Расходы, принимаемые в целях налогообложения (только фактически оплаченные и документально подтвержденные):

250 000 руб. + (200 000 руб. * 12 %) = 274 000 руб.

Налоговая база по НДФЛ: 340 000 руб. - 274 000 руб. = 66 000 руб.

Сумма налога: 66 000 руб. * 13 % = 8 580 руб.

Если бы данные ценные бумаги не обращались на ОРЦБ, то налоговая база рассчитывалась только с учетом расходов на приобретение и без учета суммы процентов, уплаченных по кредиту:

340 000 руб. - 250 000 руб. = 90 000 руб.

Сумма налога составила бы 90 000 руб. * 13 % = 11 700 руб.

  • [1] Постановление Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 24 декабря2003 г. № 03-52/пс «Об утверждении порядка расчета рыночной цены эмиссионных ценных бумаг и инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов,допущенных к обращению через организаторов торговли, и установлении предельной границы колебаний рыночной цены».
 
Посмотреть оригинал
Если Вы заметили ошибку в тексте выделите слово и нажмите Shift + Enter
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ ОРИГИНАЛ   След >
 

Популярные страницы