КОМПЛЕКСНАЯ БАЛЛЬНАЯ ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

При данной системе просчитываются оценочные коэффициенты, характеризующие платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия. В зависимости от значимости каждого показателя для оценки финансового состояния предприятия и нормативов определены балльные оценки значений коэффициентов и веса их изменений (табл. 3.7).

Общая сумма баллов, рассчитанная по фактическим значениям оценочных коэффициентов, позволяет определить классность финансового состояния предприятия.

Границы классов для оценки финансового состояния организации по балльной системе определяются следующими параметрами: • для предприятий, относящихся к первому классу, сумма баллов по оценочным показателям должна составлять от 97 до 100 баллов;

Оценочный

коэффициент

Алгоритм расчета коэффициента

Максимальное

значение

показателя

Максимальное количество баллов за максимальное значение показателя

Условия

снижения

баллов

1. Коэффициент финансовой независимости (автономии) Кфн

СК

Кфн'~ВБ'

где СК — собственный капитал; ВБ валюта баланса

0,5 и выше

10

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,4 балла

2. Коэффициент финансовой устойчивости Кфу

ск + дкз

К ФУ — _ _ 9

ВБ

гаеДКЗ — долгосрочные кредиты и займы

0,8 и выше

5

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,1 балла

3. Коэффициент капитализации Кк

кк-3Д

СК

где ЗК — заемный капитал;

СК — собственный капитал

1,0 и ниже

17,5

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,3 балла

4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Ко

сос 0 ол

где СОС — собственные оборотные средства;

ОЛ — оборотные активы

0,1 и выше

12,5

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,3 балла

Оценочный

коэффициент

Алгоритм расчета коэффициента

Максимальное

значение

показателя

Максимальное количество баллов за максимальное значение показателя

Условия

снижения

баллов

5. Коэффициент текущей ликвидности

is

Лтл

ДС + КФВ + ДЗ + 3 КО

где ДС — денежные средства;

КФВ —краткосрочные финансовые вложения;

ДЗ дебиторская задолженность; КО — краткосрочные обязательства; 3 запасы и затраты

2 и выше

20

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,3 балла

6. Коэффициент критической ЛИКВИДНОСТИ Ккл

ДС+КФВ + ДЗ 101 КО

1 и выше

11

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,2 балла

7. Коэффициент абсолютной ликвидности К^,

ДС + КФВ

к"= ко

0,2 и выше

14

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,2 балла

8. Доля оборотных средств в активах ДОА

п ДС + КФВ + ДЗ + 3 ~ ВБ

0,5 и выше

10

За каждые 0,01 пункта снижения снимается 0,25 балла

  • • ко второму классу — от 68,6 до 96,9 балла;
  • • к третьему классу — от 39 до 68,5 балла;
  • • к четвертому классу — от 13,8 до 38,9 балла;
  • • к пятому классу — от 0 до 13,7 балла.

Первый класс — это предприятия с абсолютной финансовой устойчивостью и абсолютно платежеспособные. Это организации, имеющие рациональную структуру имущества и его источников, и, как правило, довольно прибыльные.

Второй класс — это предприятия нормального финансового состояния. Их финансовые показатели в целом находятся близко к оптимальным, но по отдельным коэффициентам допущено некоторое отставание. Это обычно рентабельные организации.

Третий класс — это предприятия, финансовое состояние которых можно оценить как среднее.

Четвертый класс — это предприятия с неустойчивым финансовым состоянием. При взаимоотношениях с ними имеется определенный финансовый риск. Прибыль у таких организаций, как правило, отсутствует вовсе или очень незначительная, достаточная только для обязательных платежей в бюджет.

Пятый класс — это предприятия с кризисным финансовым состоянием. Они неплатежеспособные и абсолютно неустойчивые с финансовой точки зрения. Эти предприятия убыточные.

 
Посмотреть оригинал
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ   ОРИГИНАЛ     След >