Использование актуарных расчетов в пенсионном страховании

Основные задачи актуария в расчетах по пенсионному страхованию:

  • • расчет необходимых размеров пенсионных взносов для выплаты пенсий в установленном размере и в установленной периодичности;
  • • определение размеров назначаемой пенсии исходя из состояния именного пенсионного счета;
  • • определение тарифов («стоимости») фонда по договорам пенсионного обеспечения;
  • • определение современной (актуарной) стоимости обязательств фонда по пенсионным договорам;
  • • подготовка прогнозов денежных потоков выплат;
  • • подготовка прогнозов денежных потоков страховых взносов исходя из динамики реализации пенсионных программ вкладчиков;
  • • разработка финансовых моделей пенсионных программ для потенциальных вкладчиков (пенсионных схем);
  • • контроль за соблюдением актуарного баланса фонда.

В практической деятельности негосударственных пенсионных фондов актуарные расчеты содержат расчеты страховых тарифов и обязательств методами математической статистики и финансовой математики, применяемые к пенсионному страхованию, эти расчеты базируются на:

  • • теории вероятностей;
  • • демографической статистике;
  • • теории долгосрочных финансовых исчислений.

Актуарные расчеты осуществляются на основе актуарных предположений — это произведенная актуарием оценка демографических и финансовых переменных, которые будут определять затраты на исполнение обязательств пенсионного фонда. К актуарным предположениям относятся:

  • • нормы доходности;
  • • прогноз доходности фонда на период накопления/выплат;
  • • демографические прогнозы;
  • • таблица смертности и др.

Актуарные предположения определяются актуарием и фиксируются в правилах фонда. Заявленные и действующие в фонде пенсионные схемы должны соответствовать принятой актуарной классификации с обязательным указанием гарантированной нормы доходности.

Актуарные активы — это активы, принимаемые актуарием в качестве покрытия обязательств фонда. Оценивается стоимость активов фонда в предположении нормальной работы исходя из дохода, который они приносят. Активы пенсионного резерва оцениваются отдельно от средств для обеспечения уставной деятельности. Основные средства в состав актуарных активов не включаются. По каждому направлению вложений активов указываются наименование, бухгалтерская стоимость, актуарная стоимость. Рыночная стоимость всех ликвидных активов фонда сравнивается с размером всех выкупных сумм при единовременном расторжении всех пенсионных договоров фонда, определяется исходя из требований выплатить выкупные суммы в определенный пенсионными договорами промежуток времени.

Оценивание актуарных пассивов предусматривает следующие действия:

  • • рассматривается ожидаемая современная стоимость пенсионных обязательств по каждой из пенсионных схем, в необходимых случаях учитываются будущие взносы;
  • • определяется кредиторская задолженность, нераспределенная прибыль;
  • • приводится размер страхового резерва либо по нормативному размеру, либо на основании произведенных обоснованных расчетов;
  • • учитывается размер оплаченного фонда для обеспечения уставной деятельности (включая совокупный вклад учредителей).

В соответствии со ст. 21 Закона № 75-ФЗ деятельность негосударственных пенсионных фондов (НПФ) по пенсионному обеспечению, обязательному пенсионному страхованию и профессиональному пенсионному страхованию подлежит ежегодному актуарному оцениванию по итогам финансового года.

Актуарное оценивание — это определение соответствия актуарной стоимости обязательств перед вкладчиками, участниками и застрахованными лицами, принятых пенсионным фондом, и величиной средств пенсионных активов по каждому из осуществляемых фондом видов деятельности. Цель проведения актуарного оценивания — проверка актуарного баланса, определение фактического соотношения активов и обязательств, выявление и отслеживание тенденций в развитии фонда и их возможного влияния на его финансовое положение в будущем. Результаты актуарного оценивания являются основой при определении устойчивости (надежности), рекомендации актуария должны быть учтены руководителями фонда.

Актуарное заключение включает результаты актуарного оценивания принятых фондом обязательств перед вкладчиками, участниками и застрахованными лицами, а также результаты оценивания актуарной стоимости средств пенсионных резервов и средств пенсионных накоплений.

Количественные результаты оценивания, изложенные в актуарном заключении в виде актуарного дефицита или профицита, носят вероятностный характер и не могут быть использованы как показатели бухгалтерской отчетности (рис. 7.1).

Структура актуарного заключения при пенсионном страховании

Рис. 7.1. Структура актуарного заключения при пенсионном страховании

В соответствии с действующим законодательством трудовая пенсия, пенсия, выплачиваемая по старости, инвалидности и по случаю потери кормильца, состоят из трех основных элементов.

Первый элемент базовая пенсия, в соответствии с п. 6 ст. 17 ФЗ «О трудовых пенсиях в РФ» от 17 декабря 2001 г. № 173-ФЗ размер трудовой пенсии индексируется с учетом темпов инфляции в пределах средств, предусмотренных на эти цели в федеральном бюджете и бюджете Пенсионного фонда РФ на соответствующий финансовый год. Данный закон предусматривает возможность поэтапного приближения размера базовой пенсии к величине прожиточного минимума пенсионера.

Второй элемент страховая пенсия, основанная на следующем условно-накопительном принципе: при выходе застрахованного лица на пенсию проводится расчет условно-пенсионного капитала, равного сумме поступивших в Пенсионный фонд РФ страховых взносов, увеличенных в соответствии с некоторым индексом. Для расчета размера страховой пенсии условный капитал делится на ожидаемую продолжительность выплаты трудовой пенсии на день назначения пенсии. Размер страховой части трудовой пенсии подлежит индексации, основанной на солидарно-распределительном принципе.

Третий элемент накопительная пенсия, основанная на реальных накоплениях, т.е. реальном инвестировании страховых взносов, направленных на обязательное накопительное финансирование трудовых пенсий. Реальные накопления делятся на ожидаемую продолжительность выплаты трудовой пенсии на день назначения пенсии и подлежат индексации с учетом доходов от инвестирования средств пенсионных накоплений.

Действующая пенсионная система содержит еще один элемент — гарантию минимального размера распределительной пенсии. С актуарной точки зрения любые гарантии являются существенным элементом пенсионного страхования. Если классифицировать системы пенсионного обеспечения по способу финансирования, то можно выделить два принципиально различных типа схем:

  • • распределительная, основанная на принципе «солидарности накоплений», в соответствии с которым пенсии живущим пенсионерам выплачиваются за счет пенсионных взносов работающего населения; а пенсии тем, кто работает сегодня, будут выплачиваться из пенсионных взносов тех, кто в этот период будет иметь оплачиваемую занятость, и т.д.;
  • • накопительная, основанная на принципе самоответст- венности за материальное обеспечение в старости; когда часть материального вознаграждения работникам предприятия (организации) не выплачивается немедленно, а переводится в виде взносов в пенсионный фонд, который их аккумулирует вместе с доходом, полученным от инвестирования. Образующиеся в результате этого средства идут на выплату периодических пожизненных или срочных пенсий участникам пенсионной системы после достижения пенсионного возраста. Накопительная пенсионная схема делится еще на два типа: с установленными выплатами и с установленными взносами. На рисунке 7.2 представлена классификация пенсионных систем по способу финансирования.
Основные типы систем пенсионного обеспечения

Рис. 7.2. Основные типы систем пенсионного обеспечения

Схема с установленными выплатами предполагает, что правила исчисления размера пенсионных выплат установлены заранее, например в момент учреждения схемы. При этом наиболее распространенными вариантами такой схемы являются основанные либо на последней заработной плате, либо средней заработной плате за период работы, либо на переоцениваемой средней заработной плате за период работы.

Дизайн варианта схемы (с установленными выплатами), основанный на последней заработной плате, может быть выражен:

Дизайн варианта схемы (с установленными выплатами), основанный на средней заработной плате за период работы и построения карьеры, может быть выражен следующим образом:

В таблице 7.1 приведены преимущества и недостатки используемых в российской практике пенсионных схем.

Таблица 7.1

Преимущества и недостатки пенсионных схем

Установленные взносы

Установленные выплаты*

Для работодателя, в том числе:

+ затраты контролируются напрямую

+ может иметь меньше предписанных требований, которые необходимо выполнять

  • — малая гибкость взносов
  • — уязвима в случае получения малых пенсионных выплат

± не подвержена инвестиционным рискам

± затраты варьируются в зависимости от опыта схемы — затраты на выполнение законодательства

+ гибкая политика взносов работодателя

+ может помочь в решении кадровых вопросов

± работодатель несет инвестиционный риск

Для работника, в том числе:

± размеры пенсионных выплат зависят от хорошего (или плохого) инвестиционного дохода + гибкая форма пенсионных выплат + работникам проще понять и оценить предоставляемые пенсионные выплаты

+ потенциально более высокие размеры пенсионных выплат при раннем увольнении — размер пенсии варьируется и не может быть определен заранее + потенциально широкий выбор инвестиций и контроль

+ обеспечивает предсказуемые размеры пенсии

— малая гибкость предлагаемой формы пенсионных выплат

± работникам труднее понять и оценить предоставляемые пенсионные выплаты

— возможны малые размеры пенсий при досрочном увольнении

+ пенсионные выплаты для ключевых персон отражают повышение по службе и рост заработной платы

  • * Например, последняя заработная плата; + — преимущества;
  • — — недостатки.

В пенсионных схемах размер и вероятность выплат зависят от категории участника пенсионной схемы, ряда экономических и демографических параметров, образующих актуарный базис. Для расчета современной актуарной стоимости пенсионных выплат необходимо определить возможные варианты членства в пенсионной схеме, актуарный базис и на этой основе спрогнозировать возможные события в жизни участников пенсионной схемы, влияющие на условия пенсионных выплат, что позволит определить, какие выплаты следует делать при наступлении тех или иных страховых случаев в каждый момент времени t. На рисунке 7.3 приведены варианты возможных состояний участника пенсионной схемы.

Варианты возможных состояний участников пенсионной схемы

Рис. 7.3. Варианты возможных состояний участников пенсионной схемы

Целью оценки пенсионной схемы является оценка современной стоимости обязательств перед своими участниками. Обязательства включают пенсии, выплачиваемые в текущий момент; отсроченные пенсии, которые участники уже заработали в соответствии с прошлым стажем как участники схемы; пенсии, которые они будут получать за будущий стаж. Возможны и другие выплаты, например единовременная выплата по случаю смерти, пенсия по случаю потери кормильца и т.д. По своей природе все эти выплаты аналогичны выплатам по страхованию жизни, и для получения их современной стоимости требуется ставка процента, в соответствии с которой осуществляется дисконтирование.

Варианты пенсионных выплат определяются участником самостоятельно. Пожизненная пенсия не предполагает наследования пенсионной суммы в случае смерти участника фонда, но возможен вариант, когда переживший супруг частично наследует сумму пенсионных выплат. Пенсионные выплаты в течение оговоренного ряда лет — когда остаток пенсионной суммы (в случае смерти участника до окончания срока выплат) выплачивается наследникам единовременно или в виде пенсии. Пенсионные выплаты до исчерпания накоплений на персональном счете участника — когда остаток суммы в случае смерти участника подлежит наследованию. Единовременная выплата пенсионной суммы предполагает, что по окончании срока договора выплачивается вся сумма, накопленная на персональном счете. Единовременная выплата части пенсионных накоплений (не выше 40%) и последующая выплата возможна по любому варианту.

Актуарные расчеты обеспечивают прогноз денежных поступлений и пенсионных выплат с учетом динамики показателей в финансово-кредитной области, демографических, статистических и других факторов. Актуарные расчеты на этапе становления и развития пенсионного фонда определяют ключевые факторы для выбора тактики пенсионного фонда и разработки пенсионных схем. На основании Правил фонда по пенсионным схемам строится актуарная модель по каждой схеме взносов и выплат. Актуарные расчеты подтверждают возможность выполнения фондом своих обязательств в соответствии с конкретными статистическими данными. Лицензирование деятельности фонда осуществляется на основании Правил фонда, подтвержденных актуарными расчетами.

 
Посмотреть оригинал
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ   ОРИГИНАЛ     След >