Управление доходами, расходами и прибылью банка

10.1. Роль, параметры и оценка доходов, расходов и прибыли в банковском менеджменте / 10.2. Направления и инструменты управления доходами, расходами и прибылью банков

Формируемые компетенции

В результате освоения материалов, изложенных в гл. 10, у обучающихся формируются:

  • • общекультурные компетенции (OK): ОК-1, ОК-5, ОК-6, ОК-8, ОК-12;
  • • профессиональные компетенции (ПК): ПК-1, ПК-2, ПК-3, ПК-4.

Результаты освоения

Изучение и усвоение материалов, излагаемых в гл. 10, позволят:

знать:

• факторы, формирующие качественные характеристики банковских продуктов в различных банковских операциях;

уметь:

• оценивать, разрабатывать и реализовывать базовые приоритеты банковской политики при управлении кредитными и инвестиционными сферами коммерческих банков;

владеть:

• методами и инструментами управления пассивами, активами, ликвидностью, прибылью коммерческих банков.

Роль, параметры и оценка доходов, расходов и прибыли в банковском менеджменте

В ходе контактов с окружающей средой, управления пассивами, активами, ликвидностью, формирования и реализации приоритетов, ограничений и запрещений внутренней банковской политики банковский менеджмент создает и придерживается ряда целевых установок. Но как бы ни были важны и значимы для банка цели и приоритеты общественного и репутационного характера, цели политической лояльности и лояльности к законам, реализуемые в процессах управления капиталом, обязательствами, активами, активами против пассивов, организационными структурами и персоналом, банк является предпринимательской, коммерческой структурой и, следовательно, его важнейшая цель (о чем бы ни заявляла реклама) — это прибыль, получение доходов, превышающих расходы (маржа, спред), прибыльность деятельности.

С точки зрения экономической теории доходы банка являются входящими денежными потоками и в зависимости от области или точки их инициации разделяются на внутренние и внешние, распределительные и перераспределительные. Соответственно, и расходы банка как исходящие денежные потоки имеют сходные параметры, хотя мотивации входящих и исходящих денежных потоков имеют и аналогичные, и альтернативные позиции.

Получение доходов и несение расходов присущи банкам в связи с выполнением ими различных функций:

  • • банки как универсальные кредитные посредники, призваны, с одной стороны, удовлетворять кредитное предложение, т.е. аккумулировать (привлекать) временно свободные денежные средства населения, предпринимателей, властей и общественных организаций, обеспечивая их активизацию, или получение доходов кредиторами и вкладчиками, что для банка является расходами. С другой стороны, банки как универсальные кредитные посредники призваны удовлетворять кредитный спрос, т.е. предоставлять аккумулированные ими денежные средства частным лицам, предпринимательским структурам, органам власти и общественным организациям, испытывающим потребности в них на условиях возвратности, а также срочности и платности (доходы и прибыль банка). При этом ряд целевых установок как у вкладчиков, кредиторов (например, сохранность), так и у заемщиков (например, развитие, репутация) могут выходить за рамки стандартных предпринимательских целей (доходы, прибыль);
  • • банки как предпринимательские, коммерческие структуры выступают одновременно и как покупатели (расходы), и как продавцы (доходы), соответственно, доходность, прибыльность является для них важнейшей целевой установкой и важнейшим показателем успешности, эффективности;
  • • банки как квазиобщественные организации определяют доходы (прибыль) как источник ресурсов для реализации социальных проектов, благотворительной деятельности, озвучивая источник и мотивацию роста доходов, нередко хищническую, в качестве возможности помощи несчастным и обездоленным.

Совокупность признаков банка (депозиты, кредиты, расчеты), присущих историческим предшественникам банков, предопределяют и их заинтересованность в доходах (прибыли), и способы их получения:

  • — религиозные организации (храмы) получали оплату (доходы) за обеспечение сохранности доверенных им ценностей, а в дальнейшем и за предоставление заинтересованным лицам кредитных ресурсов;
  • — ростовщики требовали оплаты (и нередко довольно значительной) за предоставляемые ими заемщикам кредитные ресурсы в денежной или материальной номинациях;
  • — менялы имели доходы в форме оплаты их услуг в валютнообменных операциях, а в дальнейшем и оплаты за услуги по кредитованию.

В управлении доходами и расходами (прибылью и рентабельностью) банка реализуется ряд функциональных задач банковского менеджмента:

  • • приращение собственных средств (капитала) банка, который является как нормативным, так и резервным, а частично и ресурсным параметром деятельности банка;
  • • создание инновационных по качеству и достаточных по количеству ресурсов банка для осуществления на новых, повышенных и расширенных уровнях банковской деятельности и для обеспечения экспансии банка в новые сферы, отрасли, регионы;
  • • формирование запаса прочности, резервов банка для компенсации потерь и ликвидности банка и привлеченных ресурсов кредиторов и вкладчиков;
  • • обеспечение выплат дивидендов акционерам банка, в том числе для минимизации риска атак со стороны миноритарных акционеров и для внешнего поддержания репутации банка как стабильно, успешно функционирующей коммерческой структуры;
  • • рост стоимости банка как рыночной организации, включая и реальные ценовые компоненты, и элементы гудвила как репутационной стоимости;
  • • внушение доверия реальным и потенциальным клиентам, и контрагентам (вкладчикам, кредиторам, заемщикам, партнерам, санаторам и др.) в обеспечении сохранности и адекватной активизации их ресурсов;

• индикация, измерение и оценка эффективности работы и состояния банка, так как превышение доходов над расходами позволяет обеспечить не только его оперативное функционирование, но и реализацию целевых приоритетов внутренней банковской политики, в том числе целей адаптации, а также целей развития в направлении расширения клиентского, продуктового, рыночного, территориального.

Менеджмент доходов, расходов, прибыли банка предполагает выявление и фиксацию в соответствующих внутренних регламентах их параметров, на которые в определенной иерархии ориентируется менеджмент при выработке, принятии и реализации управленческих решений.

К параметрам расходов относятся:

  • • величина, размер, объем, стоимость, выражаемая в различных номинациях, но в первую очередь в национальной валюте;
  • • время, сроки, периоды, фиксируемые как конкретное число, в отдельных случаях и время (в частности, рабочие часы) как определенный период с более или менее жесткими границами. Возможна и фиксация срока несения расходов по какому-либо событию, например возврат клиентам юбилейных, свадебных, отпускных, новогодних вкладов, вклада «Совершеннолетие», когда эти благоприятные события наступают;
  • • номинации расходов могут быть как прямыми (возврат рублями рублевых вкладов), так и конверсионными (возврат рублями валютных или металлических вкладов);
  • • цены могут быть в виде процентов (фиксированных, плавающих, меняющихся, циклических, условных и др.) и комиссионных (фиксированных, прогрессивных, комплектных);
  • • качество (мотивации, инициации, причины, целевые установки, возможности и пределы роста или сокращения);
  • • структура соотношения процентов и комиссионных, дивидендов, штрафных санкций и компенсаций.

Параметры доходов во многом совпадают с параметрами расходов, но есть определенная специфика, в частности, оптимизация расходов предполагает их сокращение в установленных качественных лимитах, а оптимизация доходов — их увеличение, естественно, с учетом роста качества.

К параметрам доходов относятся:

• величина, объем, стоимость;

  • • время, сроки и периоды, включая инвестиционный временной эффект (период между вложением средств в проект и получением дохода — минимальный в арбитражных валютных сделках);
  • • номинации как прямые (понятие достаточно условное с учетом инфляции наличных, безналичных, карточных форм денег, достоинства купюр — от копейки, хотя и отмененной, до 5 тыс. руб. в современной России, а также возможности денежных реформ), так и конверсионные как (валютные и материальные). При последних следует учитывать рыночность, стоимость и ликвидность залогов, уровень ссудной маржи, ценность и желанность для банка получаемых залогов;
  • • цены, используемые при получении доходов с учетом балансировки позиций банка и клиента (меняющиеся ставки по кредитам повышаются при росте рыночного индикатора и остаются стабильными при его снижении) и необходимости поддержания их обоснованности;
  • • качество, причины и обоснованность получения доходов и пределы их увеличения без ущемления интересов клиентов;
  • • структура (соотношение адекватных, случайных и авантюрных) доходов и их ассортимент с учетом его полноты, обновления, инновационности.

Параметры доходности или прибыли концентрируют и нередко балансируют или нивелируют параметры расходов и параметры доходов. К этим параметрам относятся:

  • • объемы получаемой прибыли в сравнении с объемами размещенных ресурсов, обязательств (привлеченных и заемных средств), величиной капитала банка, уровнем заработной платы специалистов, а возможно, и в сравнении с бонусами топ-менеджеров;
  • • сроки получения прибыли относительно сроков размещения ресурсов, сроков обязательств, сроков уплаты налогов, важным может быть также учет сроков государственных праздников, отпусков сотрудников, начала учебного года, корпоративных юбилеев и протокольных мероприятий;
  • • номинации получаемой прибыли относительно открытости и законности их оборота, ликвидности, приемлемости и востребованности клиентами для исполнения обязательств. Большое значение для оценки качества номинаций прибыли может иметь специализация банка, его взаимосвязи и специализация его владельцев, акционеров и клиентов;
  • • разумные и обоснованные, с учетом репутации банка и поддержания доверия к нему пределы колебаний доходности как в сторону повышения (уровни принимаемых рисков, влияние рыночных экстремумов и другие обоснования), так и в сторону снижения (влияние кризиса, участие в низкодоходных социальных проектах);
  • • соотношение доходности банка и доходности его клиентов (значительные расхождения негативны) как в рамках одного конкретного проекта (возможно по схемам проектного кредитования), так и в общем;
  • • качество относительно репутации банка, нормативов банковского надзора, национального законодательства, уровня безопасности, социокультурных факторов, местного менталитета;
  • • направление и приоритеты распределения прибыли (на бонусы топ-менеджерам, компенсационные выплаты, «золотые парашюты», дивиденды, корпоративы или на развитие, расширение банка, мотивацию его сотрудников).

Кроме параметров расходов и доходов, большое значение в управлении банковской прибылью имеет адекватная диверсификация банковских доходов, которая включает такие признаки, как:

  • — порядок получения доходов (капиталоемкие, ресурсоемкие и интеллектуалоемкие активные операции банков);
  • — источник получения доходов предполагает различные классификации и группировки клиентов банка, такие, например, как национальные и иностранные, индивидуальные (неженатая молодежь, холостяки, раздельно живущие женатые, разведенные, вдовцы) и коллективные (семьи, солидарная ответственность), клиенты, работающие по найму, индивидуальные предприниматели и пенсионеры, малый, средний, крупный бизнес, государственные учреждения, общественные организации и др.;
  • — частота и периодичность получения доходов;
  • — гарантийность получения доходов и наличие альтернативных денежных потоков как внутренних (резервы, компенсации), таки внешних (гарантии, поручительства, залоги, заклады, страхование и другие);
  • — номинации и ликвидность получаемых доходов.

С точки зрения качества доходов и его влияния на репутацию банка доходы банка, связанные с традиционными, официальными банковскими операциями и сделками трактуются как адекватные, доходы, связанные с валютно-обменными операциями или реализадней возможностей структурных дисбалансов (ГЭПов) определяются как случайные, а доходы, полученные от применения меняющихся процентных ставок, от процентно-номинированных комиссионных, когда величина оплаты зависит не от затрат на проведение операций, а от суммы платежа, нередко необоснованных штрафных санкций, определяются как авантюрные. Качественный банковский менеджмент нацелен на максимизацию адекватных доходов, особенно получаемых от проведения интеллектуалоемких активных операций, ограничения доходов случайных и минимизацию авантюрных доходов.

Расходы банка также могут подразделяться по качеству, но более нужной и важной является их группировка в зависимости от целевой мотивации:

  • — «процентные» расходы являются функциональными и ограниченными по минимизации, так как предопределены необходимостью удовлетворения кредитного предложения клиентов в ходе проведения операций по привлечению оплачиваемых ресурсов (вклады, депозиты, кредиты полученные, эмиссия и размещение коммерческих, долевых и долговых ценных бумаг);
  • — непроцентные или операционные расходы банка предназначены для компенсации затрат на проведение банковских операций и организацию деятельности банка (компенсационные портфели сотрудников, документация, консультации, анализ кредитоспособности заемщиков, а также налоги, затраты на научные разработки, общественные и благотворительные проекты и др.);
  • — хозяйственно-эксплуатационные расходы связаны с функционированием банка как учреждения, хозяйственной структуры (строительство, ремонт или оплата аренды помещений, содержание транспорта, систем внешней и внутренней связи и коммуникаций, обеспечение, поддержание функционирования, ремонт офисной мебели, оборудования, обеспечение сотрудников питанием, коммунальные услуги и иные расходы);
  • — потери, санкции и компенсации относятся к числу наиболее некачественных, проблемных расходов, и банковский менеджмент нацелен на их возможную минимизацию. Однако банки как структуры кредитного предпринимательства функционируют в условиях рыночной экономики, с органично присущей ей нестабильностью, формируемой конкурентной средой, переменами в потребительских предпочтениях, обновляемым ассортиментом и иными факторами. В сфере банковской деятельности эта нестабильность проявляется в форме многочисленных и разнообразных банковских рисков. Концепция риск—доход предполагает, что более доходные операции являются и более рискованными, а стремление избежать всех возможных рисков приводит, в крайнем проявлении, к физическому уничтожению объекта или субъекта. Соответственно определенные потери и компенсации в банковском риск-менеджменте неизбежны.

Параметры управления доходами против расходов (рентабельностью) определяются различными балансировками характеристик пассивных и активных операций, обеспечивающих качество и позитивную динамику доходов и расходов банка при благоприятных, обоснованных балансировках, и проблемы, риски и потери при неблагоприятных. К таким параметрам-балансировкам можно отнести:

  • • номинационные балансировки (позитивны, например, возвраты кредитов и, соответственно, вкладов в национальной валюте, а негативны выплаты дивидендов в денежной форме за счет реализации залогов (непрофильных активов), полученных в материальной форме);
  • • качество и качественные балансировки расходов и доходов. Негативны, например, выплаты бонусов за счет полученных от клиентов штрафов и компенсаций;
  • • эффективность базовых соотношений рентабельности (прибыль к капиталу, основным фондам, обязательствам, активам, фонду заработной платы и др.).

Для оценки прибыли и рентабельности работы банка применяется ряд показателей в различных группировках:

  • — абсолютные показатели в различных номинациях;
  • — динамика абсолютных показателей в приростах;
  • — относительные показатели;
  • — динамика относительных показателей;
  • — комплексные показатели.

Абсолютные показатели доходов и прибыли банков разработаны и применяются в научных исследованиях, прогнозах, оценке, аналитике в разных содержаниях и структурах, а в качестве примера официальных структуризаций можно привести положения Отчета о прибылях и убытках согласно стандартам международной финансовой отчетности, которые включают следующие показатели:

• Чистый процентный доход (ЧПД) = Процентные доходы — — Процентные расходы;

  • • Текущий результат до вычетов резервов (ТРР) = ЧПД + Непроцентные доходы — Непроцентные расходы;
  • • Прибыль до уплаты налогов (ПдН) = ТРР — Резервы;
  • • Прибыль после налогообложения (ПпН) = ПдН — Налоги;
  • • Чистая прибыль (ЧП) = ПпН — Расходы, относящиеся на финансовые результаты (включая такие значимые расходы, как репутационные расходы, расходы на рекламу, защиту информации, обеспечение безопасности и др.). Распределение чистой прибыли, которое происходит в соответствии с решением собрания акционеров, на базе приоритетов внутренней банковской политики формирует еще два абсолютных показателя доходов и прибыли банка, отражающих эффективность его деятельности. Капитализированная прибыль отражает рост капитала банка наиболее безопасным для менеджмента распределительным методом и позволяет активизировать работу банка (рост активов с учетом их риска) в рамках установленных надзором нормативов. Дивиденды по акциям сигнализируют о высокой эффективности работы банка, одновременно являясь инструментом косметического мисменеджмента (прием «перевернутая пирамида»).

Абсолютные показатели внешне могут выглядеть довольно значимыми, но отразить реальную эффективность работы банка они практически неспособны. Здесь более эффективны динамика и особенно относительные показатели или показатели рентабельности. В банковском менеджменте используются следующие показатели рентабельности:

Прибыль / Совокупный капитал;

Прибыль / Основной (стержневой) капитал;

Прибыль / Дополнительный капитал;

Прибыль / Обязательства банка;

Прибыль / Активы банка;

Прибыль / Доходы банка.

Для отдельных направлений банковского менеджмента разработаны и используются специфические показатели рентабельности:

Прибыль / Численность персонала банка;

Прибыль / Управленческий персонал банка;

Прибыль / Заработная плата;

Прибыль / Стоимость компенсационных портфелей;

Прибыль / Затраты на рекламу;

Прибыль / Операционные расходы.

В качестве примера можно привести аналитические коэффициенты, используемые достаточно известной и распространенной рейтинговой системой CAMEL {S). В сводной таблице коэффициентов оценка прибыльности (доходности) проводится с использованием следующих показателей:

Е1 = Прибыль-нетто / Всего активов-нетто;

Е2 = Прибыль-нетто / Уставный фонд;

ЕЗ = Проценты полученные — Проценты уплаченные / Средняя за период сумма активов, приносящих доход;

Е4 = Административно-хозяйственные расходы — Прочие доходы / Активы, приносящие доход;

Е5 = Операционные расходы / Выданные ссуды и межбанковские кредиты.

CAMEL в пофакторном анализе прибыльности активов использует более детализированные коэффициенты:

Процентные доходы / Активы;

Активы, приносящие процентный доход / Активы;

Непроцентные доходы / Активы;

Доходы от инвестиционной деятельности / Непроцентные доходы; Доходы от комиссий, штрафов / Непроцентные доходы;

Прочие доходы / Непроцентные доходы;

Прибыль / Доходы;

Налог / Доходы;

Непроцентные расходы / Активы;

Процентные расходы / Активы;

Операционные расходы / Непроцентные расходы;

Расходы по обеспечению функционирования банка /

/ Непроцентные расходы;

Прочие расходы / Непроцентные расходы;

Прибыль / Активы, приносящие доход (Кб);

Прибыль / Среднее число работников банка;

  • (Процентные доходы / Доходные активы) —
  • — (Процентные расходы / Пассивы, по которым уплачиваются

проценты или спрэд прибыли).

Несмотря на важность и востребованность количественных показателей прибыли и рентабельности, для менеджмента банка определяющее значение имеют качественные параметры и показатели доходности, которые обязательно должны учитываться при выработке приоритетов управленческих решений. Оптимальное совмещение количественных и качественных характеристик доходов — одна из главных целей управления ими. Так, высокие количественные характеристики доходов, прибыли и рентабельности при низких качественных — это скорее показатели мисме- неджмента, а не качественного менеджмента этого направления. Даже меньшие по объемам адекватные доходы более соответствуют репутации внушающего доверие стабильного, устойчивого, лояльного, прогрессивного банка, чем большие авантюрные доходы.

Управление доходами, расходами, прибылью и рентабельностью осуществляется на уровне отдельной операции, отдельного клиента или групп клиентов, конкретного продукта, групп продуктов и всего банковского портфеля, отдельных сотрудников и организационных структур банка и входит как составная целевая функция во все остальные компоненты банковского менеджмента — управление активами, пассивами, активами против пассивов (ликвидностью), управление организационными структурами и персоналом. Это направление — ведущий компонент внутренней банковской политики.

В соответствии с качественными параметрами банковский менеджмент формирует следующие целевые установки в управлении доходами:

  • • максимизация реализуется в отношении отдельных наиболее качественных видов адекватных доходов и в первую очередь интеллектуалоемких доходов;
  • • оптимизация применяется в большинстве случаев и относится к основной массе доходов банка и адекватных, и некоторых случайных (процентных, непроцентных, ссудных, комиссионно-посреднических, спекулятивных операций с валютой и ценными бумагами, процентов и дивидендов по инвестиционным портфелям, доходов от аренды имущества — лизинга, реализации залогов и закладов, компенсации от гарантов, поручителей, страхователей и др.);
  • • минимизация доходов и прибыли внешне выглядит довольно нелогичной, но поскольку некоторые некачественные виды доходов (авантюрные) наносят существенный вред репутации банка, порождая чистые риски, а то и шоки, то доходы, получаемые банком в форме штрафов, пени, компенсаций, особенно инициируемые самим банком и доходы, получаемые банком при нарушении договорных паритетов (заниженная ссудная маржа, разница между декларируемыми и реальными процентными ставками), необходимо сводить к обоснованному минимуму.

Что касается целевых установок в управлении расходами банка, то вполне естественно, что их максимизация не приветствуется, хотя на практике и встречается (оклады, бонусы, комиссионные топ-менеджеров, компенсационные портфели иностранных специалистов, протокольные корпоративные мероприятия). Более логичными выглядят следующие целевые установки:

  • • минимизация касается в первую очередь санкций, накладываемых на банк судами, налоговыми органами, оплаты синекур, бонусов топ-менеджерам «за талант» при убыточной работе банка;
  • • ограниченная минимизация может реализовываться по отношению к представительским расходам, расходам на рекламу, расходам на проведение корпоративных протокольных мероприятий;
  • • оптимизация связана с тем, что некоторые виды расходов (обеспечение ресурсами, например, денежными, материальными, интеллектуальными) предопределяют стабилизацию и повышение доходов банка. Оптимизация касается процентов, уплачиваемых клиентам по вкладам, депозитам, процентов и дивидендов по эмитированным ценным бумагам, а также может быть нацелена на уплату налогов, расходы репутационного характера.
 
Посмотреть оригинал
< Пред   СОДЕРЖАНИЕ   ОРИГИНАЛ     След >